ما يشعر به المتداولون، من الجشع إلى التفاؤل أو خيبة الأمل أو الخوف، يندرج تحت ما نسميه معنويات السوق. تعكس معنويات التداول المشاعر الجماعية في السوق. وهي تساعد يتفهم متداولو الفوركس ديناميكيات السوق. كما يساعدهم ذلك على تحديد ما إذا كان الاتجاه قد وصل إلى نقطة قصوى. يمكن للمتداولين بعد ذلك تقييم ما إذا كان الوقت قد حان لتغيير الاتجاه.
إن التعرف على الاتجاهات يوفر للمتداولين رؤى تسمح لهم باتخاذ قرارات أفضل بشكل عام. هناك العديد من العوامل التي يمكن أن تؤثر على معنويات السوق، بما في ذلك البيانات الاقتصادية الكلية, أخبار السوق, تقارير الأرباح، أو الأحداث الجيوسياسية.
مزاج السوق
ما يشعر به المتداولون له وزن كبير ويمكن أن يحرك السوق نفسه. على سبيل المثال، عندما يكون السوق متفائلاً وصاعداً، فإن التوقعات تميل إلى أن تكون إيجابية أيضاً. عندما ينخفض السوق بسبب بيانات سلبية أو أخبار مخيبة للآمال، عادة ما تتحول المعنويات إلى كئيبة.
عندما يكون السوق إيجابياً، يشعر المستثمرون بالثقة في الاقتصاد. وتميل الأسعار إلى الارتفاع. يشتري المتداولون المزيد من الأصول ذات المخاطر العاليةفي سوق هابطة، غالبًا ما يشعر المتداولون بالكآبة. عادةً ما تنخفض الأسعار. قد يبيع المتداولون المتشائمون العملات التي يرونها محفوفة بالمخاطر. يؤدي هذا البيع إلى انخفاض أسعار العملات بشكل أكبر.
يستخدم المتداولون المؤشرات وحركة الأسعار لـ قياس السوق التوقعات. ومن الجدير بالذكر أيضًا أن معنويات السوق تختلف عن التحليل الأساسي والتقني. فالمعنويات تتعلق بمشاعر المشاركين في السوق، بينما يستند التحليل إلى البيانات والأرقام.
ما الذي يؤثر على المشاعر؟
تتأثر معنويات السوق بالإصدارات المالية والأخبار ووسائل الإعلام والمؤشرات التي قد تؤثر على رأي المتداولين في اتجاه معين.
عندما يتم إصدار مؤشر اقتصادي كلي، مثل الناتج المحلي الإجمالي أو مؤشر مديري المشتريات، فإنه يوفر للمتداولين معلومات مفيدة. فهو يطلعهم على حالة اقتصاد البلد. ويوضح مدى أداء القطاع. كما يكشف عن مدى نمو الاقتصاد.
إذا كانت الأخبار سيئة، يصبح متداولو الفوركس أكثر تشاؤماً. ولكن إذا كانت البيانات أفضل من المتوقع، يشعر المتداولون بالتفاؤل بشأن الاقتصاد. ونتيجة لذلك، يتوقعون ارتفاع الأسعار.
قرارات البنك المركزي كما أن الأحداث الجيوسياسية مثل الحروب والأوبئة والانتخابات وغيرها من الأخبار العالمية التي قد تؤثر على الأسواق لها تأثير كبير أيضًا.
تؤثر المؤشرات الفنية أيضًا على قرارات المتداولين بشأن التحركات المستقبلية، حيث إنها تكشف عن اتجاهات الأسعار وحجم التداول، ويمكنها اكتشاف أنماط الرسوم البيانية التي يمكن أن توجه قراراتهم وتغير آراءهم.
المشاعر الجماعية للسوق
يمكن أن تكشف مشاعر المتداولين الكثير عن مدى تفاؤلهم بشأن حالة الاقتصاد العالمي، ومخاوفهم وقلقهم بشأن اتجاه الأصول أو مدى ثقتهم في سوق الفوركس. عندما يشعر المتداولون بالتفاؤل، تميل الأسعار إلى الارتفاع، ولكن عندما يشعرون بالقلق، يبيعون الأصول، مما يدفع الأسعار إلى الانخفاض.
على سبيل المثال، عندما يتباطأ الاقتصاد العالمي ويشهد انكماشًا، يميل المتداولون إلى البحث عن الأمان بعيدًا عن الأصول الأكثر خطورة التي يميلون إلى بيعها والتوجه نحو الين الياباني والدولار الأمريكي والفرنك السويسري التي تعتبر عملات ملاذ آمن.
الأخبار التي تؤثر على المعنويات
يمكن أن تؤثر منصات الأخبار ووسائل التواصل الاجتماعي على مشاعر المتداولين من خلال نشر معلومات يمكن أن تؤثر على الآراء وتشكل وجهات النظر أو حتى تتلاعب بطريقة رؤية المتداولين للأمور.
الأخبار المهمة يمكن أن تدفع المتداولين إلى المبالغة في ردود أفعالهم أو أن يصبحوا متفائلين بشكل مفرط أو يشعروا بخيبة أمل. التعليقات على وسائل التواصل الاجتماعي والآراء العامة يمكن أن تزيد من حدة المشاعر وتضلل وتؤثر وتنشر المعلومات المضللة و تثير ردود فعل عاطفية.
لهذا السبب يجب على المتداولين دائمًا البحث والتأكد من الآراء ووجهات النظر، للتأكد من أن ما يدركونه يعكس المشاعر العامة وليس رأيًا منفردًا لمتداول أو فرد واحد.
كيف يقيس المتداولون المعنويات؟
الاستطلاعات والاستطلاعات الرأي
- مؤشر ثقة المستهلك (CCI): معنويات المستهلكين
- استطلاعات رأي المستثمرين
- مؤشر ثقة المستهلك بجامعة ميشيغان
مؤشرات معنويات السوق
- مؤشر الخوف والجشع: يقيس الخوف والجشع.
- مؤشر تقلب السوق (VIX): يقيس التقلبات المستقبلية.
- نسبة البيع/الشراء: تظهر اتجاهات المستثمرين.
- مؤشر MOVE: التقلب الضمني لخيارات الخزانة الأمريكية ويُظهر الاتجاه العام بشأن تقلبات أسعار الفائدة واستقرار سوق السندات.
أدوات التحليل الفني
المتوسطات المتحركة
الأسهم فوق/تحت المتوسط المتحرك لـ 200 يوم:
يُظهر عدد الأسهم التي يتم تداولها فوق أو تحت متوسطها المتحرك لـ 200 يوم، مما يُظهر قوة أو ضعف السوق.
مؤشر القوة النسبية (RSI):
يُظهر ما إذا كان الأصل في حالة ذروة شراء أو ذروة بيع.
هل يمكنك التداول بناءً على معنويات السوق وحدها؟
أفضل طريقة هي دمج تحليل المشاعر في استراتيجيتك واستخدامه بالاقتران مع أشكال أخرى من التحليل مثل التحليل الفني أو التحليل الأساسي.
التداول في سوق الفوركس بناءً على المشاعر فقط قد يكون محفوفًا بالمخاطر ومضللًا لأنه لا يستند إلى بيانات موثوقة. يمكن أن يكون الجمع بين مشاعر السوق وأشكال أخرى من التحليل يمكن أن يساعد المتداولين اتخاذ قرارات أفضل وأكثر فعالية.
المخاطر المحتملة عند التداول بناءً على معنويات السوق
يمكن أن تؤدي معنويات السوق إلى اتخاذ قرارات متسرعة. قد يتفاعل المتداولون أيضًا مع الأخبار، مما يؤدي إلى مزيد من التقلبات والتحركات المفاجئة التي قد تكلفهم الكثير. قد تؤدي مؤشرات المعنويات أيضًا إلى تضليل المتداولين والتداول بناءً على قراءات خاطئة.
من المخاطر المحتملة الأخرى انتشار الشائعات عبر وسائل التواصل الاجتماعي، كما ذكرنا أعلاه، مما قد يؤدي إلى آراء خاطئة وتداولات سيئة. عندما يكون هناك الكثير من يتبع المتداولون الاتجاه السائد، فقد يجدون صعوبة في تنفيذ الصفقات بسبب انخفاض السيولة.
اتباع آراء الآخرين والتصرف باندفاع والتركيز على المدى القصير قد يؤدي إلى خسائر. علاوة على ذلك، قد يشعر بعض المتداولين بالقلق نتيجة لضرورة مراقبة المعنويات طوال الوقت، مما قد يؤثر على قدرتهم على اتخاذ قرارات واضحة وعقلانية.
استراتيجيات تستند إلى معنويات السوق
اتباع الاتجاه: يتبع المتداولون الاتجاه السائد حتى يحدث انعكاس.
يتضمن التداول المعاكس قيام المتداولين باتخاذ مواقف تتعارض مع الإجماع العام، حيث يشترون عندما يكون التفاؤل شديدًا ويبيعون عندما يكون التشاؤم شديدًا.
من أجل توقع انعكاس الاتجاهات، يبحث المتداولون عن القيم القصوى في مؤشرات المعنويات، مثل ارتفاع مؤشر VIX أو نسبة البيع/الشراء بشكل مفرط.
ما الذي يؤثر على المعنويات في الأسواق؟
المشاعر في تداول العملات الأجنبية يمكن أن يتأثر بالبيانات الاقتصادية الكلية، أسعار الفائدة، وقرارات البنك المركزي. في الأسهم، يمكن أن تؤثر الأرباح والأخبار والمؤشرات الاقتصادية على المعنويات. يمكن أن يؤثر العرض والطلب وكذلك ظروف التجارة على السلع.
في حين أن المعنويات في الأسواق المختلفة يمكن أن تتأثر بعوامل متنوعة، فإن المعنويات نفسها يمكن أن تؤثر أيضًا على التداولات، خاصة تلك التي تتم لفترات قصيرة.
يمكن أن تؤثر المشاعر على التداولات قصيرة الأجل أكثر من الصفقات طويلة الأجل حيث يمكن للمتداولين متابعة التغيرات في معنويات السوق، بينما عند الاحتفاظ بمراكز طويلة الأجل، تلعب العوامل الأساسية دورًا أكثر أهمية.
ما هي الموارد التي يمكنني الاعتماد عليها عند تقييم اتجاهات السوق؟
بغض النظر عن المعلومات التي تقرأها والموارد التي تستخدمها، يجب أن تتأكد دائمًا من جودتها ومصداقيتها لدى المشاركين في السوق.
تجنب الاعتماد على المواقع الإلكترونية غير الموثوقة وآراء المتداولين في المنتديات المعزولة. بدلاً من ذلك، استخدم وسائل الإعلام المعترف بها عالميًا مثل بلومبرج ورويترز وبي بي سي والغارديان وسي إن بي سي وغيرها، حتى تحصل على آخر الأخبار وأكثرها دقة. من خلال دمج تحليل المشاعر في تداولاتهم، يمكن للمتداولين اتخاذ قرارات مستنيرة وإجراء تداولات أكثر فعالية. تأكد دائمًا من أن هذه الأخبار ذات جودة عالية وتحظى باحترام المشاركين في السوق.
كلما زادت المعلومات التي يمكنك الوصول إليها وكلما زادت أنواع التحليلات التي يمكنك إتقانها، زادت معرفتك وزادت قدرتك على فهم ديناميكيات السوق.
بواسطة فهم اتجاهات سوق الفوركسيمكن للمتداولين تطوير استراتيجيات تستجيب لمزاج السوق والأسباب الحقيقية وراءه.
إخلاء المسؤولية: هذه المواد مخصصة للأغراض الإعلامية والتعليمية العامة فقط ولا ينبغي اعتبارها نصيحة استثمارية أو توصية استثمارية. T4Trade ليست مسؤولة عن أي بيانات مقدمة من أطراف ثالثة مشار إليها أو مرتبطة برابط في هذا الاتصال.
